The Weekly Blend #189 - TSMC și ASML raportează excepțional, dar piața nu e mulțumită
Petrolul și un război care arată mai mult a circ. Strâmtoarea ba e deschisă, ba nu e, Iran atacă navele cu petrol, SUA nu renunță la blocadă și amenință din nou Iran cu anihilarea totală
Salut,
Primești această ediție gratuit, direct la tine în inbox, în fiecare săptămână. Ca să mă ajuți să o țin în viață nu trebuie decât să o împarți cu prietenii tăi, așa că folosește butonul de mai jos fără frică 👇
🙌Fii și tu sponsor al newsletter-ului și poți să ajungi la peste 2k oameni care îl citesc săptămânal. Newsletter-ul e gratuit, dar informațiile sunt neprețuite💎, așa că dă de veste prietenilor tăi ca să le faci un bine și dacă vrei ca produsul sau serviciul tău să fie mai vizibil, trimite-mi un mail pe adresa contact@laurentiuvana.ro și hai să discutăm!🤗
Noutăți!
Am pentru tine mai multe resurse gratuite pe care le găsești în secțiunea Resurse gratuite pe blog-ul meu, laurentiuvana.ro. Pe lângă mini cursul care te va ajuta să te apuci de investiții, poți să ai acces la:
Calculatoare de tip simulator care îți arată cum să investești dacă vrei să te pensionezi în 10 ani sau vrei să îi cumperi copilului tău un apartament la 18 ani;
Calculator de preț corect al companiilor listate la bursă, 100% automatizat;
Aruncă un ochi pe blog pentru noi articole
Dacă ai un feedback sau crezi că ar fi util să mai fac și alte calculatoare/ simulatoare, lasă un comentariu mai jos!
Ce ne spune macro-economia💶
🎯 Etaloane și Decizii
Așa cum te bazezi pe review-uri (de ex. eMag) pentru a compara și decide (de la angajare la McDonald’s🍔 până la cumpărarea unui Lamborghini🏎), la fel facem și în investiții.
🟢 Revenire Spectaculoasă: Tehnologia și S&P 500 ating noi culmi
Raportări financiare (1W) 🚀
Piața de acțiuni a înregistrat o săptămână de creșteri masive, recuperând integral pierderile anterioare și stabilind un sentiment puternic optimist.
🟢 NDX (Nasdaq 100): 26,672.43 (↑ +6.20%)
🟢 SPX (S&P 500): 7,126.06 (↑ +4.54%)
🟢 INDU (Dow Jones): 49,447.43 (↑ +3.19%)
Concluzie: Tehnologia a fost motorul principal al pieței, Nasdaq 100 înregistrând un salt impresionant de peste 6%. S&P 500 a depășit pragul istoric de 7.100 de puncte, reflectând o încredere reînnoită a investitorilor în activele de risc.
Evoluția altor active cheie 🥇⛽
Materiile prime au prezentat o dinamică inversă față de săptămâna trecută, cu petrolul în scădere și aurul revenind pe verde.
🟢 XAUUSD (Aur): 4,834.97 (↑ +1.80%)
🔻 CO1 (Petrol Brent): 90.67 (↓ -4.75%)
🟢 NG1 (Gaz natural): 2.68 (↑ +1.17%)
Concluzie: După explozia de preț de săptămâna trecută, Petrolul Brent s-a corectat cu aproape 5%, coborând spre pragul de 90 USD. În paralel, Aurul a recuperat teren, urcând spre 4.835 USD, pe măsură ce piața s-a mai liniștit.
Dobânzi și Volatilitate 📉
Indicatorii de stres au scăzut semnificativ, oferind contextul ideal pentru raliul bursier.
🔻 VIX (Volatilitate): 17.45 (↓ -9.26%)
🔻 US10Y (Randament 10Y): 4.251% (↓ -2.05%)
🔻 US2Y (Randament 2Y): 3.712% (↓ -2.57%)
Concluzie: Indicele de teamă VIX a coborât sub nivelul de 18, pierzând peste 9% din valoare, ceea ce indică o detensionare majoră. Scăderea randamentelor obligațiunilor pe 2 ani și 10 ani a susținut direct evaluările companiilor de tehnologie.
Ce urmărim în continuare: 🔭
Nasdaq 100 (NDX): Dacă momentumul actual poate propulsa indicele spre pragul de 27.000.
Petrolul Brent (CO1): Dacă nivelul de 90 USD va acționa ca un suport ferm sau dacă scăderea va continua.
VIX: Urmărim dacă volatilitatea va rămâne sub 18, confirmând o perioadă de stabilitate pentru restul lunii.
Fear & Greed Index SP500 😁/ 😤
Fear & Greed Index BTC😁/😤
Dacă te ajută, lasă și un comentariu ca eu să știu că ești mulțumit!👇
Pulsul pieței 🤑
Salutare!
Dacă mai ai poftă de informații, poți oricând să urmărești canalul meu de Youtube și contul de Instagram. Postez des și mereu vei găsi informații noi și diferite de cele din newsletter.
📈 ASML rămâne temelia AI, dar piața nu îi înțelege modelul de business
Rezultatele ASML pentru primul trimestru al anului 2026 reflectă o perioadă de “calm înaintea furtunii AI”, în care execuția operațională a depășit așteptările conservatoare ale pieței. Într-un mediu de tranziție, capacitatea companiei de a livra o marjă brută la limita superioară a ghidajului (53,0%) subliniază nu doar reziliența modelului de business, ci și o disciplină riguroasă a costurilor într-o fază de scalare a capacității. Această performanță este crucială pentru menținerea încrederii investitorilor, în timp ce industria se pregătește pentru ramp-up-ul tehnologic masiv prognozat pentru a doua jumătate a anului.
Comparația indicatorilor cheie ai Q1 2026 cu trimestrul anterior și cu estimările oferite de management:
Vânzări nete totale: 8.767 milioane EUR (scădere de 9,8% față de 9.718 milioane EUR în Q4 2025; ghidaj Q1: ~8.800 milioane EUR).
Vânzări “Installed Base Management”: 2.488 milioane EUR (creștere de 16,6% față de 2.134 milioane EUR în Q4 2025; ghidaj Q1: ~2.500 milioane EUR).
Sisteme litografice noi vândute: 67 de unități (scădere de 28,7% față de cele 94 de unități din Q4 2025).
Profit brut: 4.645 milioane EUR (scădere de 8,3% față de 5.068 milioane EUR în Q4 2025).
Marjă brută: 53,0% (avans de 0,8 puncte procentuale față de 52,2% în Q4 2025; ghidaj Q1: 51% - 52%).
Venit net: 2.757 milioane EUR (scădere de 2,9% față de 2.840 milioane EUR în Q4 2025).
Depășirea pragului de 52% pentru marja brută a fost determinată în principal de segmentul Installed Base Management (IBM). Această divizie nu reprezintă doar o sursă de venituri recurente din servicii; în Q1, aceasta a funcționat ca un levier strategic de profitabilitate datorită unui mix de componente cu marje extrem de ridicate.
Imperativul infrastructurii AI și intensitatea litografică
În 2026, investițiile în infrastructura AI au încetat să mai fie o tendință speculativă, devenind motorul structural de creștere al sectorului semiconductorilor. ASML se află în centrul acestei transformări, unde cererea de cipuri avansate depășește oferta, forțând o accelerare a planurilor de extindere pentru 2026 și ulterior.
Analiza segmentată a pieței relevă o presiune fără precedent:
Memory (DRAM): Clienții din segmentul memoriilor avansate au raportat că sunt “sold out” pentru întregul an 2026. Această stare de penurie elimină riscul de inventar din bilanțul ASML și oferă o valoare de raritate extremă sistemelor sale. Constrângerile de aprovizionare sunt estimate să persiste dincolo de 2026, securizând un flux constant de comenzi pe termen mediu.
Advanced Logic: Cererea este impulsionată de ramp-up-ul proceselor de 2nm. Trecerea către acest nod tehnologic nu este opțională pentru liderii pieței care doresc să deservească produsele AI de ultimă generație, ceea ce alimentează un backlog de înaltă calitate.
Această conjunctură forțează o creștere a “intensității litografice”. Clienții nu doar că achiziționează mai multe unelte, dar adoptă într-un ritm accelerat mixul de sisteme EUV și DUV (imersie) pentru a susține nodurile complexe. Angajamentele pe termen lung semnate recent de clienți acționează ca o garanție pentru veniturile viitoare, de-riscând semnificativ țintele financiare ambițioase ale companiei și forțând ASML să își optimizeze capacitatea operațională.
Strategia de capacitate. Eficiență la scara nanometrică
Alinierea capacității de producție cu cererea explozivă a clienților este prioritatea zero pentru menținerea cotei de piață. ASML nu livrează doar hardware, ci productivitate marginală, un factor critic pentru ROI-ul producătorilor de cipuri.
Planurile de producție pentru sistemele Low NA EUV reflectă o traiectorie de creștere agresivă:
2026: Obiectiv de producție de cel puțin 60 de unități.
2027: Capacitate proiectată de cel puțin 80 de unități, condiționată de confirmarea cererii, oferind o vizibilitate excelentă asupra scalării veniturilor.
În segmentul DUV (imersie), după un debut de an mai lent cauzat de previziunile prudente din 2025, piața a cunoscut o inversare rapidă. Managementul anticipează acum că volumele de vânzări pentru 2026 vor fi comparabile cu cele de anul trecut, marcând o redresare solidă.
Pe frontul inovației, demonstrația sursei de 1.000 Watt reprezintă un pilon de sustenabilitate tehnologică, asigurând extensibilitatea platformei Low NA EUV până în 2031, cu o țintă de 330 wafers pe oră (wph). Mai aproape de prezent, upgrade-ul sistemului NXE:3800E de la 220 la 230 wph oferă clienților un câștig imediat de productivitate, consolidând poziția ASML ca partener indispensabil. Totuși, acest avans tehnologic trebuie echilibrat cu o analiză a riscurilor geopolitice care pot perturba fluxul de livrări.
Analiza riscurilor: Controlul exporturilor ca variabilă strategică
Controalele la export rămân cel mai complex vector de risc în modelul financiar al ASML. Într-un peisaj marcat de reglementări de securitate națională tot mai stricte, prudența în prognoză nu este doar o măsură contabilă, ci o necesitate strategică.
Managementul a optat pentru o abordare pragmatică prin revizuirea și îngustarea ferestrei de venituri pentru 2026 la 36 - 40 miliarde EUR. Această ajustare, care include și o creștere a limitei inferioare, indică o încredere sporită în cerere, dar și utilizarea intervalului de 4 miliarde EUR ca un “amortizor strategic” (shock absorber) pentru a absorbi potențialele rezultate negative ale discuțiilor diplomatice în curs privind restricțiile de export.
Factorii critici care pot influența realizarea backlog-ului includ:
Contextul geopolitic: Rezultatul discuțiilor continue privind controalele la export și reglementările de securitate națională.
Utilizarea sistemelor: Fluctuațiile în gradul de încărcare a fabricilor clienților (fab utilization).
Dinamica stocurilor: Nivelurile globale de inventar de semiconductori care pot amâna recepția noilor sisteme.
Execuția supply chain: Capacitatea de a converti comenzile în vânzări recunoscute în condițiile unor restricții logistice și de licențiere.
Concluzie
Anul 2026 se confirmă a fi un an de creștere robustă, în care ASML reușește să transforme complexitatea macroeconomică într-un avantaj competitiv. Decizia managementului de a revizui în sens ascendent ghidajul de venituri, menținând în același timp o marjă brută între 51% și 53%, este un semnal clar de forță pe piață.
Această perspectivă optimistă este reflectată direct în valoarea returnată acționarilor:
Dividende: Propunerea unui dividend total de 7,50 EUR pentru 2025 (+17% YoY) confirmă încrederea în fluxurile de numerar viitoare.
Răscumpărări de acțiuni: Execuția a 1,1 miliarde EUR în răscumpărări de acțiuni doar în Q1 subliniază angajamentul de a optimiza structura capitalului.
ASML rămâne punctul focal al întregii industrii de semiconductori. Cu segmentul Memory “sold out” și ramp-up-ul Logic pe 2nm în plină desfășurare, compania nu este doar un furnizor de echipamente, ci arhitectul capacității de calcul necesare revoluției AI. Pentru investitori, ASML oferă o combinație rară de vizibilitate asupra veniturilor, putere de stabilire a prețurilor și o poziție geografică strategică, fiind esențială pentru orice portofoliu axat pe infrastructura tehnologică globală.
💻Piața cere excepțional, TSMC livrează foarte aproape de așteptări, dar nu suficient
TSMC (Taiwan Semiconductor Manufacturing Company) a debutat în anul fiscal 2026 cu o performanță financiară ce reconfirmă rolul său de fundament critic al infrastructurii tehnologice globale. Veniturile trimestriale au atins 35,90 miliarde USD, marcând o creștere robustă de 40,6% față de anul anterior, depășind pragul de creștere de 35,1% raportat în moneda locală (NT$). Această diferență evidențiază un beneficiu valutar strategic, derivat din deprecierea de 3.9% a dolarului taiwanez față de USD (curs mediu de 31,59 față de 32,88 în T1 2025), transformând cererea globală într-o profitabilitate locală amplificată.
Evoluția Indicatorilor Financiari (miliarde NT$):
Venit Net: 1.134,10 (T1 2026) vs. 1.046,09 (T4 2025) și 839,25 (T1 2025). Evoluție: +35,1% YoY, +8,4% QoQ.
Profit Net: 572,48 (T1 2026) vs. 505,74 (T4 2025) și 361,56 (T1 2025). Evoluție: +58,3% YoY, +13,2% QoQ.
EPS (NT$): 22,08 (T1 2026) vs. 19,50 (T4 2025) și 13,94 (T1 2025). Evoluție: +58,3% YoY, +13,2% QoQ.
Marjă Brută: 66,2% (T1 2026) vs. 62,3% (T4 2025) și 58,8% (T1 2025). Evoluție: +7,4 ppts YoY, +3,9 ppts QoQ.
Dinamica profitului net, care a avansat cu 58,3%, devansând semnificativ creșterea veniturilor, indică o optimizare structurală a modelului de business. Această asimetrie pozitivă reflectă o execuție operațională de precizie și o putere de stabilire a prețurilor (pricing power) pe care doar un lider tehnologic cu o barieră competitivă (”moat”) extinsă o poate menține. Trecerea de la expansiunea bazată pe volume la o creștere bazată pe randament marginal ridicat semnalează maturizarea ciclului actual de investiții în noduri avansate.
Tehnologie și MOAT
TSMC își menține o dominanță de piață necontestată pe segmentul de ultimă generație, unde tehnologiile de 7nm și inferioare reprezintă acum 74% din totalul veniturilor din plachete (wafers). Această concentrare pe nodurile avansate este motorul principal din spatele cererii masive din sectorul de calcul de înaltă performanță (HPC), unde TSMC rămâne partenerul exclusiv pentru arhitecturile de ultimă generație.
Contribuția veniturilor pe tehnologii (wafer revenue):
Tehnologia 3nm: 25% (în scădere de la 28% în T4 2025).
Tehnologia 5nm: 36% (în creștere de la 35% în T4 2025).
Tehnologia 7nm: 13% (față de 14% în T4 2025).
Deși contribuția nodului de 3nm a cunoscut o ușoară contracție secvențială, aceasta trebuie interpretată în contextul sezonalității produselor mobile și al unei reechilibrări către nodul de 5nm, care a absorbit o cotă mai mare din fluxul HPC. Volumul livrărilor a ajuns la 4.174 mii plachete (echivalent 12 inch), o creștere de 5.4% QoQ, ceea ce demonstrează că succesul financiar este susținut de o creștere reală a capacității livrate. Dependența pieței globale de aceste noduri transformă complexitatea tehnică într-o barieră de intrare insurmontabilă pentru competiție.
Evaluarea rentabilității - marja brută și profit operațional
Marja brută record de 66,2% înregistrată în T1 2026 depășește propriul ghidaj al managementului (63,0% - 65,0%), confirmând o eficiență fiscală de excepție. Această expansiune este rezultatul direct al eforturilor continue de îmbunătățire a costurilor de producție, al unei rate ridicate de utilizare a capacității în fabrici și al unui context valutar favorabil.
În timp ce veniturile au crescut secvențial cu 8,4%, cheltuielile operaționale (OpEx) au fost limitate la o creștere de doar 6,6% (ajungând la 94,01 miliarde NT$). Ca rezultat, cheltuielile operaționale ca procent din venit au scăzut la 8,3%. Productivitatea Activelor (Asset Productivity) a crescut de la 1,0x la 1,2x YoY, demonstrând o capacitate superioară de a genera venituri din baza de active imobilizate. Această structură permite marjei operaționale de 58,1% să scaleze mult mai agresiv decât creșterea organică.
Dinamica veniturilor și expansiunea geografică
Segmentul HPC (High Performance Computing) s-a consolidat ca pilon central, reprezentând 61% din veniturile totale.
Performanță secvențială (QoQ) per platformă:
HPC: +20% (Motorul principal de creștere)
DCE (Digital Consumer Electronics): +28%
IoT: +12%
Smartphone: -11% (Declin sezonier ciclic)
Automotive: -7%
Concentrarea veniturilor în America de Nord (76%) subliniază simbioza dintre TSMC și giganții tech din SUA. Totuși, se observă o răcire a cererii din China, a cărei pondere a scăzut de la 9% la 7% secvențial. Dominanța HPC compensează integral slăbiciunile temporare din sectoarele Smartphone și Automotive, oferind TSMC un profil de risc diversificat.
Sănătatea balanței contabile
TSMC afișează o poziție de lichiditate masivă, cu numerar și titluri negociabile de 3.383,60 miliarde NT$, rezervă vitală pentru susținerea cheltuielilor de capital (CapEx).
Flux de numerar operațional: 698,97 miliarde NT$.
CapEx (T1 2026): 350,76 miliarde NT$.
Flux de numerar liber (Free Cash Flow): 348,21 miliarde NT$.
Remunerarea Acționarilor: TSMC a distribuit dividende de 129,66 miliarde NT$ în acest trimestru. Consiliul de Administrație a aprobat un dividend în numerar de 6,00 NT$ pe acțiune pentru T4 2025, programat pentru distribuție în iulie 2026. Capacitatea de a autofinanța investițiile masive, menținând o politică de dividend progresivă, confirmă soliditatea modelului financiar.
Perspective viitoare
Managementul TSMC anticipează o continuare a cererii robuste. Prognoza pentru întregul an 2026 indică o creștere a veniturilor de peste 30% în termeni USD, un semnal de accelerare a ciclului tehnologic.
Ghidaj pentru Trimestrul 2 2026:
Venituri: 39,0 - 40,2 miliarde USD
Marjă Brută: 65,5% - 67,5%
Marjă Operațională: 56,5% - 58,5%
Concluzie
Deși perspectivele sunt optimiste, TSMC rămâne vigilentă față de riscurile de ciclicitate, competiție, protecția IP și potențialele dezastre naturale. Rezultatele T1 2026 validează modelul “pure-play foundry”: prin execuție impecabilă și productivitate ridicată, TSMC transformă revoluția AI într-o profitabilitate record.
Dacă vrei mai multe detalii despre investiții în companii faine, hai și tu pe Join - Youtube Membership aici. Costă mai puțin decât un pachet de țigări pe lună.
📩 Abonați-vă pentru mai multe analize financiare detaliate!
Pentru tot ce găsești aici și vrei să știi mai multe, urmărește-mă pe Youtube (un like și subscribe ca să pornim algoritmul)🎬 unde postez constant care să te ajute să fii mai profitabil și să ajungi la independență financiară mai rapid. 👇
Ce urmărim în această săptămâmă 🗓️
Cele mai importante rapoarte din săptămână, știi exact când lumea s-ar putea să o ia razna și poți să îți explici de ce crește compania aia obscură de care nu ai mai auzit până acum.
Ai mai jos și datele de săptămâna trecută. (P.S. Ignoră culorile, nu sunt chiar corect evidențiate)
Sponsorul nostru de astăzi - Interactive Brokers👨💻
Astăzi vorbim despre Interactive Brokers (IBKR) — partenerul nostru și platforma completă pentru investiții globale sigure și eficiente. 🌐
De ce să alegi Interactive Brokers? 🤔
IBKR îți oferă avantajele critice de care ai nevoie ca investitor informat:
Ești acționar real: Cumperi acțiuni cu deținere directă 📝 — nu custodie, nu CFD-uri 🚫.
Acces global: Poți tranzacționa pe o multitudine de burse 🌍 (inclusiv China, Japonia, Australia, Canada), nu doar cele majore.
Costuri minime: Ai cele mai mici costuri 💸 din piață și transparență totală a comisioanelor.
Instrumente avansate: Acces la research detaliat 🔍, tranzacționare pre-market/after-hours ⏰ și poți lega contul la TradingView 🖥️ pentru execuție directă.
Siguranță: Contul tău beneficiază de o garanție extinsă 🔒 de până la $100,000 pentru banii neinvestiți.
Susține Newsletter-ul! 🚀
Făcându-ți cont la IBKR, nu doar că îți pui banii la muncă mai eficient, dar mă ajuți să mențin acest newsletter gratuit și valoros.
Aruncă un ochi 👀 pe site-ul lor și convinge-te! 👇
Creează un cont pe Interactive Brokers aici.
Vrei un ghid pas cu pas? Găsești aici.
Doza de știri:📲
Știu, nu ai timp⏰, dar te ajut eu, nu trebuie să stai să cauți, să filtrezi, ai cele mai importante și relevante știri din săptămână ca să poți să te lauzi în fața prietenilor cu cât de informat ești tu.👨💻
Audierile lui Kevin Warsh pentru conducerea Fed sunt considerate următorul catalizator major pentru piața obligațiunilor de stat americane. 🏛️
Acțiunile tehnologice, în frunte cu Microsoft, continuă să alimenteze raliul pieței, pe măsură ce rezultatele financiare confirmă adopția masivă a software-ului AI. 📈
Negocierile diplomatice dintre SUA și Iran au intrat într-o fază critică, oficialii căutând o soluție pentru a opri escaladarea conflictului militar. 🕊️
Boomerang-ul de 4 trilioane de dolari generat de Big Tech a propulsat indicele S&P 500 către noi maxime istorice, sfidând temerile de recesiune. 🚀
Traficul maritim prin Strâmtoarea Hormuz a fost complet blocat, pe măsură ce tensiunile din regiune s-au adâncit, afectând livrările globale de energie. 🚢
Intel face progrese vizibile în redresarea sa tehnologică, însă analiștii avertizează că gigantul nu a depășit încă toate provocările structurale. 🏗️
Anunțul MarketWatch privind noile date din sectorul manufacturier indică o încetinire a activității economice sub presiunea costurilor energiei. 📉
Raportul de pe piața imobiliară arată o scădere a cererii de credite ipotecare, investitorii fiind prudenți în fața volatilității dobânzilor. 🏠
Actualizarea indicilor bursieri reflectă o rotație a capitalului către sectoarele defensive în contextul incertitudinii geopolitice. 💹
Buletinul financiar indică o creștere a interesului pentru aur, metalul prețios fiind considerat refugiul principal în actualul climat de război. 🪙
Rezultatele financiare solide ale companiilor nu au putut salva acțiunile de la scăderi, umbrite de prognozele pesimiste pentru restul anului. 📉
Trump a declarat că Iranul ar putea suspenda programul nuclear în urma presiunilor economice, deși afirmația este privită cu scepticism. 🎙️
Primele 100 de zile ale lui Greg Abel în funcția de CEO al Berkshire Hathaway au fost marcate de o continuitate a filosofiei lui Buffett. 🎩
Allbirds a înregistrat o creștere explozivă de 350% în această săptămână, după ce producătorul de pantofi a anunțat o pivotare strategică spre AI. 👟
Cifra privind încrederea consumatorilor a scăzut brusc, reflectând impactul inflației și al prețurilor ridicate la benzină asupra gospodăriilor. 🛒
Cerebras Systems, producătorul de cipuri AI, a depus din nou actele pentru un IPO în SUA, profitând de entuziasmul investitorilor pentru hardware-ul AI. 💻
Traderii au plasat un pariu masiv de 760 de milioane de dolari pe scăderea prețului petrolului înainte de un anunț oficial despre Strâmtoarea Hormuz. 🛢️
Postarea criptică a lui Trump despre un „sfârșit aproape” a declanșat o adevărată frenezie pe rețelele de socializare și speculații pe piețe. 📱
Iranul a negat oficial redeschiderea strâmtorii, acuzându-l pe Trump de dezinformare privind existența unui acord diplomatic. 🚫
Sezonul raportărilor pentru T1 ridică dilema dacă investitorii ar trebui să cumpere sau să ignore actualul raliu al bursei. 📊
Capitaliștii de risc continuă să investească sume record în semiconductori și AI, considerând aceste domenii coloana vertebrală a noii economii. ⚡
😲 Reacția bursei la știrile din această săptămână 📰, 📈 ce a urcat ⬆️ și 📉 ce a luat-o la vale ⤵️.
Critical Metals - ⛏️ ⬆️ +40% (peste 40%) Acțiunile au explodat cu peste 40% după ce guvernul Groenlandei a aprobat transferul unei participații de 50.5% în mina Tanbreez către companie. Astfel, Critical Metals deține acum 92.5% din această mină de metale rare.
Strategy- 💡 ⬆️ +13% (aproximativ 13%) Acțiunile au câștigat circa 13% după ce Bitcoin a urcat cu 3%, depășind pragul de $77,000. Creșterea a readus portofoliul Bitcoin al companiei pe profit, depășind prețul mediu de achiziție de $76,052.
Netflix- 📺 ⬇️ -9% Gigantul de streaming a scăzut cu 9% din cauza unei prognoze dezamăgitoare pentru trimestrul al doilea ($0.78 EPS vs. $0.84 estimat). Presiunea a fost accentuată de anunțul președintelui Reed Hastings, care va părăsi consiliul de administrație în iunie.
Albemarle- 🧪 ⬇️ -8% (peste 8%) Acțiunile au scăzut cu peste 8% după ce Baird a retrogradat ratingul la „neutru” de la „outperform”. Corecția vine imediat după o creștere spectaculoasă de 16% înregistrată joi.
AMD- 💻 ⬆️ +7% (peste 7%) Producătorul de cipuri a urcat cu peste 7% după ce Bernstein a majorat ținta de preț la $265. Analistul Stacy Rasgon a evidențiat forța segmentului de procesoare pentru servere, acțiunea bifând a 12-a sesiune consecutivă de creștere.
Intel- 💻 ⬆️ +5% (aproape 5%) Acțiunile au avansat cu aproape 5% în urma aceluiași raport Bernstein, care a ridicat ținta de preț pentru Intel de la $36 la $60. Sentimentul pozitiv din sectorul semiconductorilor a susținut raliul companiei.
On Semiconductor - 🔌 ⬆️ +9% Titlurile au urcat cu 9% după ce mai multe firme de pe Wall Street au emis rapoarte optimiste. Bank of America a ridicat ratingul la „cumpărare” și a majorat ținta de preț de la $70 la $85.
PepsiCo- 🥤 ⬆️ +2% Gigantul de băuturi și snacks-uri a urcat cu 2% după ce rezultatele pe primul trimestru au depășit așteptările. Profitul ajustat de $1.61 pe acțiune și veniturile de 19.44 miliarde de dolari au bătut consensul analiștilor.
Taiwan Semiconductor Manufacturing- 🏗️ ⬇️ -3% Producătorul de cipuri a scăzut cu 3% în ciuda raportării unor rezultate peste așteptări pentru primul trimestru. Investitorii par să fi marcat profitul după performanțele recente solide ale companiei.
Charles Schwab - 🏦 ⬇️ -5% Acțiunile brokerului au scăzut cu 5% după ce veniturile trimestriale au ratat marginal estimările consensului. Totuși, profitul ajustat a bătut așteptările, iar compania a anunțat lansarea tranzacționării directe de Bitcoin și Ether.
Nvidia- 💡 ⬆️ +1% (aproximativ 1%) Acțiunile au urcat cu aproximativ 1%, atingând a 11-a sesiune consecutivă de creștere — cea mai lungă serie din istoria companiei. Investitorii continuă să direcționeze capital masiv către liderul sectorului AI.
Caterpillar- 🚜 ⬇️ -5% (aproximativ 5%) Acțiunile producătorului de echipamente au scăzut cu circa 5% în urma informațiilor că a achiziționat Monarch Tractor, o companie specializată în tractoare electrice autonome.
Nike- 👟 ⬆️ +3% (peste 3%) Acțiunile au avansat cu peste 3% după dezvăluirea unor achiziții masive de către insideri. CEO-ul Elliott Hill și directorul Tim Cook au cumpărat împreună acțiuni în valoare totală de peste 2 milioane de dolari.
Bank of America - 🏦 ⬆️ +2% (aproximativ 2%) Acțiunile au crescut cu aproximativ 2% după rezultate peste așteptări în T1. Profitul de $1.11 pe acțiune a depășit estimarea de $1.01, fiind susținut de performanța diviziei de tranzacționare de acțiuni.
Broadcom- 🔌 ⬆️ +2% (aproape 2%) Acțiunile au urcat cu aproape 2% după anunțarea unui plan de a livra cipuri personalizate către Meta Platforms. Parteneriatul vizează livrarea unei capacități inițiale de 1 gigawatt de cipuri specializate.
Morgan Stanley - 🏦 ⬆️ +4% Banca a urcat cu 4% după ce a depășit estimările de profit și venituri în primul trimestru. Rezultatele solide ($3.43 EPS vs. $3 estimat) au fost impulsionate de veniturile din tranzacționare peste așteptări.
First Solar - ☀️ ⬆️ +4.5% (peste 4.5%) Acțiunile au sărit cu peste 4.5% în urma informațiilor că China ia în considerare limitarea exporturilor de echipamente solare către SUA. Mișcarea ar putea avantaja producătorii americani de panouri.
Oracle- ☁️ ⬆️ +9% (peste 9%) Platforma cloud a urcat cu peste 9% după ce și-a prezentat noile capabilități AI la Customer Edge Summit. Compania a evidențiat succesul platformei Utilities Opower, care a generat economii masive clienților în 2025.
Goldman Sachs - 🏦 ⬇️ -2% (peste 2%) Acțiunile au scăzut cu peste 2% după ce veniturile diviziei de venit fix, valute și mărfuri au ratat estimările. Totuși, per total, banca a raportat rezultate peste așteptări datorită tranzacționării de acțiuni și diviziei de investment banking.
Palantir- 🛰️ ⬆️ +4% Acțiunile și-au revenit cu 4% după cea mai proastă săptămână din ultimul an. Recuperarea vine în ciuda temerilor că inteligența artificială ar putea perturba modelele de afaceri ale companiilor de software tradiționale.
De unde știu eu de toate acestea? De aici.
Calendarul raportărilor pentru această săptămână 📬
Aici afli ce companii raportează, dar ne uităm doar la cele mari și importante. Lasă un comentariu cu ce companii urmărești și tu!
Poți să consulți calendar de mai jos, pe cel de pe XTB, IBKR sau să îl folosești pe cel de pe FinChat.io.
Dacă vrei și un calendar economic gratuit care te lasă să îți adaugi în Google Calendar, iOS Calendar etc toate evenimentele, tot pe Interactive Brokers găsești ce cauți. Ți-am zis, ai totul acolo, e no-brainer!👇
Ne revedem și săptămâna viitoare cu o noua ediție a newsletter-ului. Fiindcă suntem la început este posibil să mai sufere modificări, însă putem să mergem doar în sus de aici.
P.S. Sorry dacă mai găsiți typos, dar e un one man show și se întâmplă și la case mai mari.
Disclaimer! Acest newsletter este doar cu caracter informativ și nicio informație prezentată nu trebuie tratată drept consultanță financiară.
🔗 Link-urile de afiliere care pun pâinea 🍞 pe masă. Mulțumesc! 🙌
📈 XTB, broker cu prezență în România și suport în limba română. Link aici.
📈 INTERACTIVE BROKERS, brokerul pentru orice investitor la bursă! Link aici.
💻 Finchat.io - ChatGPT al investitorilor. Primești din partea mea o reducere de 15% dacă folosești acest link de aici.
🔒 BEST VPN, Surfshark, îl folosesc de peste 4 ani și nu regret nici măcar un moment, link aici.
🔒 Incogni, securizează-ți datele și ia-le din mana brokerilor de date, link aici.
📊 BONUS 30$ reducere Tradingview, link aici.
🔐 NANO LEDGER, ține cripto în siguranță! Link aici.
Recomandări newsletter🙌: